Le Blog d’un trader débutant

    

    1 Million Paco Rabanne
 

Argent facile quand tu nous tiens !

Je visualise régulièrement les statistiques de mon Blog pour mieux en connaitre la fréquentation et je constate que vous êtes encore nombreux a surfer sur ce Blog “Trading-on-the-floor” qui tombe progressivement en désuétude.

A l’époque où j’ai créée Trader on the floor, j’ai voulu en faire un Blog de témoignage de mon parcours de spéculateur. Vous y trouverez beaucoups d’information générale ou de culture underground boursière (Films, musiques, réflexions etc…). Ce n’est pas réellement un Blog destiné à vous donner les bases techniques du spéculateur, mais plus pour vous inciter à méditer sur ce métier et à en percevoir la philosophie globale.

Je pourrais encore alimenter ce blog en articles divers pendant des années, mais je n’en ais plus envie. Ce n’est pas la matière qui me manque mais plus mon envie qui fait défaut et aussi ma propre maturité.

En d’autres termes je pense que ce genre de blog peut passionner les néophytes, mais désormais, je ne suis plus un néophyte ! J’ai plus de 3 ans d’expérience et je voudrais me passionner pour des choses plus pointus et moins globales.

C’est pourquoi Trader on the floor concerne les relexions sur la spéculation
Que mon autre Blog “Carnet de bord d’un Trader” (http://swing-trading-on-cfd.blogspot.com) concerne plus l’aspect technique
Et que mon nouveau Blog Neuro-economie (http://neuro-economie.blogspot.com) parle plus de psychologie.

Tout ceci traduit une certaine maturation de ma personne : Désormais c’est plus l’élément psychologique qui m’intéresse. La technique à été assimilé, et aussi la philosophie du métier.

Je vous invite donc à visiter mon blog http://neuro-economie.blogspot.com , que vous soyez débutant ou initié, pour mieux comprendre l’un des aspects de ce métier.

On peut voir a travers certains articles de Trader-on-the-floor, un manque de satisfaction devant seulement les éléments techniques, mais désormais, le pas est franchie avec l’étude du cerveau du Trader : Rendez vous donc toutes les semaines sur Neuro-économie : http://neuro-economie.blogspot.com/

A bientôt !

Mea culpa, Mea culpa ! Voici 2 semaines que je n’ais pas mis à jours mon Blog.

En fait c’est parceque je suis surcharger de travail. Et je tiens a vous informer de la création d’un nouveau blog spécialement consacré au trading sur CFD’s actions.

Vous avez deviné, bien entendu, si vous êtes un familier du Blog Trader-On-The-Floor. J‘ai arréter le trading sur futures. Trop de stress, trop de risque, pas assez de capital, pas assez de patience, un véritable raz le bol des marchés a termes. Mais comme je suis tenace, je n’exclu pas d’un jour, y revenir encore plus expérimenté.

Mais en attendant ce momment. Je continue mon activité de trader sur un produit au combien moins risqué : Les CFD’s.

Je pourrais vous faire une dissertation sur les CFD’s mais je sais que comme tout bon amateur de l’Internet, il ne vous suffit que de chercher sur Google ou autre moteur de recherche pour en savoir d”avantage.

Bon, je suis là pour vous parler de mon nouveau Blog : Swing-trading-on-CFD dont voici le lien :

http://swing-trading-on-cfd.blogspot.com/

Ce Blog est un blog plus actif que celui ci ! Car il est spécialement conçu pour l’analyse technique et le suivi de mes positions en direct.

Je vous recommande donc de le visiter de temps à autres afin de vous faire une idée de l’analyse technique sur futures adaptés aux CFD’s actions. Tout un programme.

Vous avez même le droit à plus de musique ! Si c’est pas le nirvana, je ne sais pas ce que c’est.

Cette semaine, je voudrais vous parler d’autre chose que de Bourse, Analyse technique, Plus values etc. etc.

Je vais vous parler de moi ! Non pas que je soit égocentrique, mais que je souhaiterais lever le doute sur la nature de mon Pseudo. Mon prénom est Patrice, Pat pour les intimes. Et mon Pseudo est Méro.

Lorsque je surfais sur les forums, on avait tendance, après quelques échaufement à l’appeler “Mérou” du nom de ce gros poisson. En fait, Méro vient de “Mérovingien”.

Non pas que j’admire particulièrement la première dynastie Franque que l’on surnomait aussi “Les rois Fainéants”. Mais cela a plus a voir avec un film qui m’a fortement marqué : Matrix.

Je resume pour ceux qui auraient manqué un épisode : Mérovingien est le nom du trafiquant français de l’information dans Matrix qui s’oppose aux projets de Néo. En fait, ce que je retiens de plus important c’est l’opposition quasi-philosophique entre le “Libre Arbitre” dont se réclament Morphéus et Néo et le “déterminisme” du Mérovingien.

Les uns pensent que chaque homme est libre de ses choix et que c’est ceci qui le distingue des animaux automates (Descartes) dans la droite ligne de la doctrine catholique et plus particulièrement des Jésuites de Ignace de Loyola. Ils peuvent faire le bien et le mal et que c’est de leur responsabilité d’assumer leurs actes.

La vision du Mérovingien est celle du déterminisme et considère l’homme comme un animal comme les autres soumis aux même biais cognitifs. L’homme n’est pas libre de faire le bien et le mal, il fait seulement ceux pour quoi l’ensembles des facteurs psychologiques, sociaux, etc… lui imposent de faire.

Sa seule liberté est 1- D’accéder à la connaissance et 2- Grâce à cette connaissance comprendre tout les facteurs déterminants qui le font agir en répondant à la question : “Pourquoi”. Dans la doctrine Chrétienne cette conception de la liberté est plus proche des Jansénistes ennemies des Jésuites.

Aujourd’hui, cela fait presque un an jour pour jour que mon blog “Trader on the Floor” existe.

C’est donc, un anniversaire qu’il convient de célébrer. Un anniversaire pour mon Blog. Mais aussi un aniversaire pour ma survie en milieux hostil car cela fait aussi a peu près de 3 ans que je passais mon premier ordre de bourse (En Avril 2005).

Souvenons nous de cette extraordinaire citation de Jesse Livermore : ” Il y a plusieurs espèces de pigeons qui ne diffèrent qu’en fonction de leur niveau d’expérience: Le novice absolu ne connait absolument rien et tient en moyenne de trois à trente semaines. Le pigeon expérimenté a étudié, pas le marché, mais quelques remarques faites sur le marché par un pigeon supérieur à lui. Il pense qu’il sait beaucoup de choses et le fait savoir. Il sait comment éviter de perdre son pognon en éviter les erreurs grossières que fait le parfait débutant. Il est la véritable rente, tout au long de l’année, des courtiers de tout poil. Il tient en moyenne trois ou quatre ans.”

A en croire Jesse, Je ne pourrais plus être considéré comme “Un novice absolu, ni même comme un “professionnel”, mais pour l’année qui va s’écouler, je deumeure potentiellement “Un pigeon expérimenté” !

Pour ne pas continuer dans cette dérision de bas étage, je tiens a vous informer que la principale erreurs des traders n’est pas d’ordre technique, ni même émotionnelle, ni même Money Manageriale, c’est tout simplement : La sous-capitalisation.

Inutile de se lancer sur le marché des futures avec seulement 10 000 €. Il vous faut suffisement d’argent pour acquerir de l’expérience pendant 4 à 5 ans.

Assez de blabla !

Pour mon anniveraire je vous propose un super morceau de musique : Le concerto pour piano n°20 de Mozart. Comme il m’a été impossible de le mettre en “SideBar” a cause de son poig trop imposant, je vous le propose en vidéo Dailymotion.

Bonne semaine et Bons trades.

1 - Mozart - Concerto N°20 Joao Pires
Vidéo envoyée par Quarouble

Le magazine américain Forbes vient de publier son classement annuel des plus grosses fortunes mondiales. La planète compte pour la première fois plus de 1 000 milliardaires.

Et l’homme le plus riche du monde s’appelle… Warren Buffet. Ce financier américain, âgé de 77 ans, atteint pour la première fois la première place de ce classement grâce à un bond de 10 milliards de dollars de sa fortune en 2007, aujourd’hui estimée à 62 milliards de dollars. Warren Buffet a fait fortune grâce à ses talents d’investisseur, son fonds d’investissement Berkshire Hathaway étant le premier actionnaire de Coca-Cola et détenant des parts dans Gilette, tout en étant propriétaire de compagnies d’assurances et de réassurances comme Greico et General Re.

Ainsi, Bill Gates, le fondateur américain de Microsoft, perd sa première place du classement après 13 ans en tête, sa fortune n’atteignant « que » 58 milliards de dollars . Il dégringole d’ailleurs à la troisième place, dépassé par le géant mexicain des télécoms Carlos Slim et ses 60 milliards de dollars.

Le premier français, Bernard Arnault, pointe à la 13ème place avec 25,5 milliards de dollars. A noter dans le classement 2007, la montée en puissance des économies émergentes : on retrouve trois indiens (dont Lakshmi Mittal) de la 4ème à la 6ème place. De même, de nombreux jeunes entrepreneurs russes apparaissent désormais dans le top 20, dont Roman Abramovitch et ses 23,5 milliards de dollars à la 15ème place.

Aujourd’hui je souhaite vous entretenir ce certaines évolutions technologiques qui permettent d’avoir accès a l’Internet n’importe où et à tout moment.

Ce qu’il y a en rapport avec le trading, c’est que désormais il est possible de passer des ordres de la terrasse d’un café, d’un jardin public, de la plage, du train, de la voiture etc… et ne plus être tributaire d’une borne WIFI. L’Internet mobil permet de s’affranchir de toutes contraintes de temps et d’espace.

En fait il s’agit d’une double évolution technologique : Celle des Mini-PC et celle de la clé 3G.

1-La première évolution en question est celle de la réduction de taille des nouveaux PC. Désormais on parle de UMPC pour Ultra Mobil Personnel Computer ou de Tablet-PC. Il s’agit de PC d’une taille réduit (Ecran 7 à 11 pouces) avec une autonomie suffisante pour être utilisé pendant plus de 3 heures de n’importe quel endroit. Vous pouvez toujours me dire que les PC portables sont amplement suffisent. Et bien je pense encore que ces derniers sont trop imposant, trop lourd, et pas assez autonome. Avec les nouveaux UMPC et Tablet-PC vous pouvez utiliser votre ordinateur en toute simplicité. L’UMPC le plus récent, et celui qui se vend le mieux et l’Eee PC de ASUS qui vient de sortir il y a quelques mois. Je ne doute pas que ce succès commercial va ouvrir un nouveau segment de marché dans lequel vont se jeter tout les fabricants d’ordinateurs ( Ex : Samsung Q1 Ultra etc…)

2- La seconde évolution technologique est celle de la clé 3G. Cette clé est déjà très démocratisé dans certains pays européens, mais demeure une nouveauté en France. La clé 3G est une clé USB qu’il faut relier à votre PC afin de se connecter à l’Internet. La clé 3G utilise le réseau téléphonie 3G+. Avec votre UMPC et votre clé 3G, tout devient possible. Aujourd’hui, le seul opérateur a proposer ce genre de produit est SFR à des prix encore élevés compte tenu de la vitesse de connexion et du quota d’informations disponibles. De plus, il y a un certains nombres de litiges en cours de procédure pour des factures astronomiques liés à des dépassement de quota. Donc, Méfiance !

Pour conclure, on peut dire que les prochaines années verront le développement considérable de ces deux technologies qui permettront a tout les Traders débutants de spéculer en toute liberté et à moindre coûts.

Voici la vidéo qui m’a donné l’idée de cet article :

Voici un classement récent des 10 traders les plus profitables.

Le premier a 33 ans. Il s’appelle John Arnold. Son terrain de jeu ? L’énergie. Il a gagné en 2006 entre 1,5 et 2 milliards de dollars ! Une vraie multinationale à lui tout seul… Si vous vous demandez où part votre argent quand vous perdez sur les marchés, il y a fort à parier qu’un de ces hedge funds se trouvent en face de vous en train de gagner et d’encaisser vos erreurs…

Le deuxième top trader mondial est le fondateur de Renaissance Technologies, un hedge fund spécialisé dans l’arbitrage depuis de très nombreuses années et grand amateur de mathématiciens devant l’éternel. Gain net pour James Simons âgé de 68 ans ? Autour de 1,5 milliards de dollars… Excusez du peu !

Le classement Le tableau ci-dessous vous propose les 10 meilleurs mondiaux pour 2006. Les revenus, sont leurs revenus personnels liés à leur intéressement à la performance des fonds qu’ils gèrent. Vous remarquerez qu’il n’y a pas un seul européen dans ce “top ten”, le premier apparait à la 14ème place, il s’agit d’un belge travaillant à la city de Londres et qui a empoché 500 millions de dollars tout de même l’an dernier…

T. Boone Pickens a fait sa carrière dans le pétrole. Puis il a changé de cap dans les années 80 en devenant un pure raider à l’image du film d’Oliver Stone, “WALL STREET”, aux côtés des fameux Carl Icahn et consors… Il a écrit plusieurs livres parus au début des années 90 en France.

Paul Tudor Jones a débuté comme trader sur le pit du coton. Vedette des années 80, il a su se reconvertir avec succès dans le business de la gestion de fonds spéculatifs.

Bruce Kovner est notamment le créateur de modèles d’analyse technique qui ont eu leur petit succès dans les années 90. Cela fait bientôt 20 ans qu’il se maintient dans les parages hautement rentables des hedge funds.

En voyant l’âge de tous ces top traders, cela confirme la méconnaissance des journalistes financiers français qui ont pour habitude d’affirmer que seuls les jeunes peuvent être traders, à cause du stress, les vieux se faisant sortir du jeu. Ce qui est totalement faux. Les mauvais traders n’ont pas d’âge, mais les bons vieillissent bien et sont capables de durer longtemps. Il suffit d’observer les statistiques des meilleurs hedge funds…

Les français ont trouvé leur nouvelle Star. Plus fort que Nick Leeson. C’est même une Star Mondial : Jérome Kerviel.

“L’homme qui valait 5 milliards” comme on l’appel désormais.

Le trader Jérôme Kerviel est accusé par la Société générale de lui avoir fait perdre 4,9 milliards d’Euro sur les marchés a termes (Ex : DAX, Footsie, CAC40 etc…).

Jérôme Kerviel aurait reconnu, pendant sa garde à vue, son implication dans les transactions, tout en affirmant avoir commencé à prendre des risques sur des placements dès la fin 2005.

Il a expliqué avoir voulu anticiper, début janvier, un retournement du marché qu’il pensait prochain, son niveau étant extrêmement bas. Il a alors pris une position massive portant sur plus de 50 milliards d’euros, ce qui a attiré l’attention des services de la Société générale chargés des audits en interne.

Le justificatif mensonger que Jérôme Kerviel leur a fourni n’a pas convaincu les contrôleurs, qui ont fini par repérer la fraude. “Cette fraude ayant été démontée, la banque a pris la décision de faire cesser ce risque qui pesait sur elle et qui a abouti à la perte de 4,9 milliards concrétisée sur les marchés après bouclage de l’intégralité des opérations”.

Les opérations qui ont abouti à la fraude”ne démontrent pas une absolue défaillance des systèmes [de protection] de la Société générale”. En novembre 2007, une alerte est parvenue du marché de produits dérivés Eurex à la Société générale, sur une position risquée prise par Jérôme Kerviel. Interrogé par la banque, ce dernier s’en était sorti en produisant un faux censé attester la couverture du risque.

L’histoire se repetterait elle ?